4月伊始，银行下调存款利率的风再次刮起！这次涉及到的是来自河南、陕西、山西、云南等地的中小银行。

　　据中国基金报不完全统计，存款利率下调幅度从5个基点至45个基点不等。在业内看来，此次多地的区域银行下调存款利率，仍属于2023年第三轮商业银行存款利率调降的延续。而在银行存贷利差空间进一步压缩的压力下，全国性银行上半年或将开启新一波存款降息动作。

　　一句话总结：存款利率下降的趋势依然没有终结！

　　一降再降

　　大行、中小银行下调利率的接力赛正如火如荼进行着。大行引领、中小银行跟进的态势或将持续进行。

　　从近日降息结果上看，不同地区银行之间、不同规模银行间的利率依然存在着差异性，但这个差异性几乎已经在1%以下。

　　据上海证券报，代县泓都村镇银行发布关于调整部分定期存款利率的公告显示，4月1日起该行一年期、三年期、五年期存款利率分别为2.05%、2.95%、3.0%，其中三年期、五年期存款利率分别下调了35个基点、40个基点。

　　新蔡农商银行、遂平农商银行、西平农商银行等多家银行三个月、六个月、一年期、二年期、三年期、五年期定期存款利率分别调整为1.4%、1.65%、1.8%、2.0%、2.35%、2.4%。

　　2022年以来，存款成了市场唯一的共识和最后公认的避风港。

　　根据央行发布的《2023年金融统计数据报告》，12月末，本外币存款余额289.91万亿元，同比增长9.6%。人民币存款余额284.26万亿元，同比增长10%。2023年全年人民币存款增加25.74万亿元。

　　理财刚性兑付实施以来，不稳定的收益、居民未来预期的谨慎等都驱使他们倾向于把钱存起来。除此之外，凭借信息差，以及银行间存款利率的差异化，跨省级“存款特种兵”的奇观陆续上演，即使同一家银行，也出现不同地区不同挂牌利率的现象。

　　在解释这种现象时，锦观新闻援引招联金融首席研究员董希淼的观点指出，首先，不同地区的市场利率自律定价机制商定的存款上浮幅度、上限可能有所不同；其次，不同地区存款市场供求关系有所不同，客户投资偏好和储蓄习惯不同，影响存款利率定价；最后，同一家银行的不同分支机构，资产负债情况、市场竞争策略存在差异，对存款需求和定价自然不完全一致。

　　不管是大银行，还是中小银行，存款贷款利率不断下调背后旨在抹平两种差异：银行间存款利率的差异、银行内存款与贷款利率的倒挂。

　　据半岛全媒体，某股份制银行的工作人员在接受记者采访时表示，大型银行与中小型银行之间的存贷产品利率存在差异，其中中小银行的存款利率普遍偏高，而部分银行的贷款产品利率则相对较低。在当前的逆周期调控政策下，银行信贷利率逐渐走低，但部分中小银行存款利率降幅却相对有限。因此，部分存款产品的利率可能会超过贷款产品的利率，导致存贷产品利率出现倒挂现象。

　　如今，中小银行利率下行，也并非完全要紧跟大行的步伐，至少说明，中小银行目前也不缺存款指标。

　　调结构，重中之重

　　自去年以来，调结构成为银行业务上的重要命题，这个结构既要保证银行本身的盈利能力，又要配合**的政策指导方针。

　　据金融时报，建设银行董事长张金良在4月2日举行的业绩发布会上表示，“聚焦主责主业，全面提质增效”是对建设银行过去一年工作的高度概括。2023年，建设银行坚持走内涵式发展道路，主动作为，调整结构，破除规模崇拜，把资金更多地投向实体经济。

　　“新的一年，面对战略机遇和风险挑战并存的经营环境，将坚持质量第一、效益**，把结构调整和质效提升放在更重要的位置，坚定不移推进内涵式发展。”

　　储户存款持续增长带来的净息差缩窄压力，是过去一年多时间里让银行最头疼的一件事，其中直接降低存款利率就是最直接的体现，不过收效甚微。毕竟降低存款利率并不能解决当下钱无处可去的困局。

　　**金融监督管理总局披露的数据显示，截至2023年末，商业银行重要指标净息差降至1.69%，首次跌破1.7%关口，且突破了《合格审慎评估实施办法(2023年修订版)》中自律机制合意净息差1.8%的临界值。

　　以零售之王招商银行的业绩来看，根据其财报，尽管其利润有个位数的增长，但全年招行实现营收3391.23亿元，同比下降1.64%，造成其营收下降的直接原因就是净息差的减少。2023年，招行的净息差为2.15%，同比下降了25个基点。

　　在做息差下降的归因时，招商银行年报显示，资产端，LPR持续下调，有效信贷需求不足，导致新发放贷款定价下行，带动贷款平均收益率同比下降。此外，居民消费及购房的意愿有待进一步复苏，收益率相对较高的信用卡贷款和个人住房贷款增长乏力。负债端，储蓄存款的财富属性加强，存款活期占比下降，负债成本率有所上升。

　　据报道，招商银行行长王良曾在22年业绩会上称，2023年的挑战是营业收入，要弥补2023年营业收入的缺口，一是靠业务增量，二要靠非息业务。根据最新财报，招商银行2023年大财富管理收入452.68亿元，同比下降7.9%。

　　银行想要稳定资产负债结构及息差水平，除了调降存款利率外，融360数字科技研究院研究员刘银平给出了以下几种方式：一是持续加强对高成本存款的量价管控，应对存款成本上升压力；二是扩大客群规模，加大存量客户经营，拓展资金来源；三是完善产品服务，提升结算类存款份额，拓宽低成本结算性存款来源，提升活期存款占比，推进存款高质量增长。

　　结语

　　银行继续调降利率的观点目前仍是主流！

　　招联金融首席研究员董希淼对《金融时报》记者表示，中央经济工作会议指出“促进社会综合融资成本稳中有降”，在这种背景下，预计下阶段随着银行资金端成本压降，存款利率下降的可能性**。

　　中国基金报援引中信证券的判断，指出考虑到2022年以及2023年的4月均有调整，甚至不排除在今年4月存款利率也进行调降的可能。形式上除了大行发挥示范作用，进一步下调存款挂牌利率以外，也可能是控制部分特殊存款产品的发行规模或定价水平。